Железная дорога была построена компанией Dehli-Umbala-Kalka Railways Company в 1898 году, имела сметную стоимость в рупиях 8678500, однако стоимость возросла в два раза во время выполнения проекта. Из-за высоких затрат при строительстве и эксплуатации этой железной дороге было предоставлено право на самостоятельное установление тарифов, которые были выше, чем на остальной сети железных дорог в Индии. Тем не менее, даже высокие тарифы не сделали дорогу рентабельной и власти Британской Индии были вынуждены приобрести её в казну 1 января 1906 года. В середине августа 2007 года правительство штата Химачал-Прадеш объявило железную дорогу Калка-Шимла объектом для присвоения ему статуса объекта Всемирного наследия ЮНЕСКО. В течение недели, начиная с 11 сентября 2007 года, группа экспертов ЮНЕСКО изучала и анализировала состояние железной дороги на соискание статуса объекта Всемирного наследия. 7 июля 2008 года железная дорога Калка-Шимла была включена в список Всемирного наследия ЮНЕСКО. Она стала четвертой железнодорожной линией в Индии, включенной в список Всемирно наследия ЮНЕСКО. Железная дорога Калка-Шимла была построена для соединения Шимлы с остальной сетью железных дорог Индии. Ныне Шимла является столицей штата Химачал-Прадеш. При выезде с Калки железная дорога проходит на высоте 656 метров (2152 футов) над уровнем моря.