A Transfăgărășan foi construída entre 1970 e 1974, durante o governo de Nicolae Ceauşescu como uma resposta à invasão da Tchecoslováquia pela União Soviética em 1968.[1] Ceauşescu queria garantir o rápido acesso militar através das montanhas em caso de uma invasão Soviética. Naquela altura, a Roménia já tinha várias passagens estratégicas de montanha, atravessando o Sul dos Cárpatos, herdadas da pré-época comunista (DN1 e DN67C) ou construídas durante os primeiros anos do regime Comunista (DN66). Estas passagens, no entanto, localizavam-se, principalmente, através de vales do rio, e seria fácil para os Soviéticos bloquearem-nas e atacarem. Ceauşescu, portanto, ordenou a construção de uma estrada que cortasse as Montanhas Făgăraş, que dividem a região noroeste e sul da Roménia.

Construída principalmente por forças militares, a estrada teve um elevado custo financeiro e humano. Os trabalhos foram realizados num clima alpino, a uma altitude de 2 000 metros (6 600 pé), usando cerca de 6 milhões de quilogramas de dinamite, e empregando militares jovens que não tinham formação. Muitos trabalhadores morreram; registos oficiais indicam que apenas 40 soldados perderam suas vidas, mas estimativas não oficiais pelos trabalhadores colocam o número em centenas.

A estrada foi inaugurada oficialmente a 20 de setembro de 1974, apesar de os trabalhos, especialmente de pavimentação do leito da estrada, terem continuado até 1980.